ถึงเวลานี้กลุ่มประเทศจำนวนหนึ่ง เช่น ซาอุดีอาระเบีย จีน บราซิล อินเดีย และรัสเซีย กำลังดำเนินการใช้เงินสกุลอื่นๆ เพื่อแลกเปลี่ยนกันในทางการค้า คาดว่าจะมีการลดการถือพันธบัตรสหรัฐลงไปเรื่อยๆ และมาตรการต่อต้านเงินสำรองและบัญชีอื่นๆ ได้รับการพิจารณาอย่างจริงจังในประเทศต่างๆ เช่น สหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ ซาอุดีอาระเบีย และอินโดนีเซีย กำลังเปลี่ยนการค้ากับจีนให้เป็นสกุลเงินประจำชาติ ดังนั้นกระบวนการสูญเสียสถานะของสกุลเงินหลักในการซื้อขายด้วยเงินดอลลาร์จึงเริ่มต้นและเร่งขึ้นในปีนี้ ตลาดพลังงานส่วนหนึ่งได้เปลี่ยนเป็นเงินหยวน เงินรูปี และเงินรูเบิ้ล รวมถึงตลาดสินค้าการเกษตรก็เปลี่ยนไปใช้เงินรูเบิ้ลเช่นกัน
หากเป็นเช่นนี้ สหรัฐไม่น่าจะควบคุมอัตราเงินเฟ้อได้ แม้ว่าจะเพิ่มอัตราดอกเบี้ย เนื่องจากเงินสกุลอื่นๆ นั้นต่อต้านอัตราเงินเฟ้อได้ดีกว่า และที่สำคัญ การทำธุรกรรมนั้นคาดการณ์ได้ง่ายกว่าใช้เงินดอลลาร์ โดยเฉพาะการขนส่งทางรถไฟจะกลายเป็นปัจจัยหลักในระยะเวลาอันใกล้ เนื่องจากหลีกหนีความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ได้ดีกว่าการขนส่งทางทะเล มาดูกันว่าทำไมต้องเปลี่ยนรูปแบบจำลองการพัฒนายาพิษทางเศรษฐกิจ
ถาม: การกระตุ้นโดยเงินที่ธนาคารปล่อยลงไปในระบบนั้น ต่างกันอย่างไรกับการปล่อยสินเชื่อที่ทดแทนแบบจำลองยาพิษทางเศรษฐกิจ?
ตอบ: การปล่อยเงินของธนาคารไม่ใช่เป็นเรื่องของการจำนองโฉนดหรือใช้โฉนดเป็นหลักค้ำประกันอย่างที่เราเข้าใจ เพราะในความหมายนี้คือการแลกเปลี่ยนมูลค่ากันและกันของการแปลงสินทรัพย์เป็นเงินสด ซึ่งไม่ได้เกี่ยวกับการพัฒนาเศรษฐกิจและการลงทุน แต่ในความเป็นจริงนั้น ธนาคารมีหน้าที่ปล่อยเงินกู้แก่สถานประกอบการในการคิดค้นการพัฒนาความก้าวหน้าด้านเทคโนโลยี และนี้เป็นวิธีเดียวที่ธนาคารได้รับผลตอบแทนจากการแบ่งรายได้ของกลุ่มชนชั้นในสังคม ผู้ประกอบการได้กำไร ธนาคารได้ดอกเบี้ย และผู้ใช้แรงงานได้ค่าจ้าง ซึ่งทั้งสามส่วนนี้มีความเชื่อมโยงกัน ประเด็นที่สำคัญตรงนี้คือ การพัฒนาของความสัมพันธ์ตลาดอยู่บนฐานการผลิตของโรงงาน
ฉะนั้นต้องขยายตลาด พื้นที่ทางกายภาพ และส่วนแบ่งของผลิตภัณฑ์ โดยอาศัยเทคโนโลยีและกายภาพการผลิตซ้ำของผลิตภัณฑ์ เป็นวิธีการเดียวที่จะสามารถทำให้การผลิตนั้นเริ่มต้นได้จากการแบ่งงาน การขยายตลาดนั้น ในระดับหมู่บ้านไม่สามารถที่จะสนับสนุนได้ เนื่องจากไม่มีความเหมาะสมกับการผลิตจากจำนวนประชากรและขาดกำลังซื้อ เทคโนโลยีแต่ละระดับของการแบ่งงานต้องการปริมาณตลาดขั้นต่ำที่แน่นอน หากปริมาณน้อยกว่าระดับการแบ่งงาน ระดับเทคโนโลยีจะไม่สามารถรักษาตลาดได้เป็นเวลานาน สำหรับเทคโนโลยีแบบง่ายๆ ต้องการมีตลาดเพียงพอที่มีปริมาณผู้บริโภค 50,000 ราย จากนั้นจำนวนนี้จะเพิ่มขึ้นอย่างน้อย 4 -5 ล้านคน แต่ถ้าเป็นเทคโนโลยีในปัจจุบัน ต้องการผู้บริโภคจริง 4-5 พันล้านคน ตามที่นักวิเคราะห์โซนเทคโนโลยีระบุ
การให้เงินกู้จึงต้องพิจารณาเทคโนโลยีการผลิต การบริการ และการขยายตลาด ในแง่ของการแข่งขันกับคู่แข่ง หากขาดเทคโนโลยีและใส่เงินไปในระบบก็จะเห็นว่าการลงทุนนั้นไม่มีประโยชน์ ทำให้ประสิทธิภาพเงินทุนลดลง หนทางเดียวที่จะแก้ปัญหาได้คือต้องเปลี่ยนโครงสร้างของฐานเทคโนโลยีใหม่ ซึ่งมักจะเกิดขึ้นทุก 40-60 ปี ดังนั้นหากไม่สามารถปรับตัวได้ก็จะเข้าสู่แบบจำลองการพัฒนายาพิษทางเศรษฐกิจ
ถาม: มีข้อมูลในการวิจัยเรื่องนี้หรือไม่?
ตอบ: มีแน่นอน อย่างในสหรัฐอเมริกาเกิดปัญหาในช่วงปี 1971 ผิดนัดการชำระหนี้และปฏิเสธที่จะแลกเปลี่ยนดอลลาร์เป็นทองคำ วิกฤตน้ำมันทำให้ราคาน้ำมันสูงขึ้นอย่างรวดเร็วและค่าใช้จ่ายที่เพิ่มขึ้น ลักษณะคล้ายกับปัจจุบันนี้ที่เป็นความถดถอยระยะยาวและภาวะเงินเฟ้อ ซึ่งไม่ใช่วิกฤตที่เป็นวัฏจักรเศรษฐกิจ แต่เป็นวิกฤตตามธรรมชาติของการลดลงของประสิทธิภาพเงินทุน เราก็จะเห็นการยึดพื้นที่เศรษฐกิจของคู่แข่งรายใหม่ อันเป็นผลมาจากความพ่ายแพ้ทางเทคโนโลยีการผลิตและการบริการ ทำให้อุตสาหกรรมของตนเองปิดกิจการและถูกแทนที่ด้วยการนำเข้า สิ่งนี้ทำให้แบบจำลองที่พัฒนาขึ้นในสหราชอาณาจักรในศตวรรษที่ 17 ดำรงอยู่โดยไม่มีการเปลี่ยนแปลงจนถึงต้นศตวรรษที่ 21 นี่คือการพัฒนาที่สร้างขึ้นจากการแบ่งงาน ความก้าวหน้าทางวิทยาศาสตร์และทางเทคนิค และความพร้อมของดอกเบี้ยเงินกู้ แต่ถ้าเมื่อไหร่ที่ความต้องการของผู้บริโภคเหล่านี้ไม่สอดคล้องกับระดับของรายได้อย่างในปี 1981 หลังจากการเริ่มต้นของนโยบาย “เรแกนโนมิกส์” การปล่อยสินเชื่ออุปสงค์ของภาคเอกชนก็เริ่มขึ้น และในปัจจุบันเครื่องมือตัวนี้ไม่ได้ทำงานอีกต่อไป ทรัพยากรของสหรัฐหมดลงแล้ว มีแต่พันธบัตร หนี้สิน และพึ่งพาการบริโภคจากการนำเข้า ทำให้เกิดวิกฤตในปัจจุบัน เป็นผลให้ความต้องการรวมลดลงตามการประมาณการเบื้องต้นในประเทศตะวันตก และสหรัฐบริโภคครึ่งหนึ่งของโลก ความต้องการที่ลดลงดังกล่าวจะเท่ากับจำนวนผู้บริโภคที่ลดลง ซึ่งจะทำให้เทคโนโลยีสมัยใหม่จำนวนหนึ่งสูญเสียความสามารถในการทำกำไรอย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้ แม้ว่ากำลังมีการพัฒนาคิดค้นอยู่ก็ตาม เนื่องจากประเทศที่มีความสามารถมากกว่าจะขยายพื้นที่เศรษฐกิจไปเรื่อยๆ และธนาคารในประเทศดังกล่าวก็บรรลุภารกิจ ไม่มีหนี้สิน โฉนดที่ดิน และประกันกำไรระยะยาว
ถาม: ปัญหาที่เป็นหัวใจของการพัฒนายาพิษนี้คืออะไร?
ตอบ: ปัญหาจากมุมมองเศรษฐกิจโดยนักการเงิน ผ่านองค์กรทางการเงินระหว่างประเทศ เช่น IMF ธนาคารโลก องค์ประกอบที่สำคัญที่สุดคือความสามารถในการจัดการกระแสเงินสด นั่นคือหากสามารถที่จะรักษากระแสเงินสดอย่างสมดุลผ่านการควบคุมอัตราดอกเบี้ยและปริมาณเงิน นี้ถือเป็นความสุดยอดด้านนโยบาย ซึ่งกลไกนี้ดำเนินการผ่านระบบธนาคารและตลาดการเงิน และไม่ได้ให้ราคาว่ารูปแบบเศรษฐกิจเป็นอย่างไร แต่สนใจในกลุ่มประเทศของตนเองที่เคยนำมาใช้ และกลายมาเป็นมาตรฐานให้แก่ประเทศต่างๆ ทั่วโลก อาจารย์และนักศึกษาก็ถูกถ่ายทอดโดยวิธีการดังกล่าว แบบจำลองทางการเงินของเศรษฐกิจตามทฤษฎีนั้นอยู่ในตำแหน่งสมดุลเสมอ
แต่ในความเป็นจริง ความก้าวหน้าทางวิทยาศาสตร์ เทคโนโลยีใหม่ในการผลิตนำไปสู่การเกิดขึ้นของอุตสาหกรรมใหม่ หรือทำลายอุตสาหกรรมบางประเภท ทำให้มีการแบ่งงานเพิ่มขึ้น อย่างที่เราเห็นนี้เป็นปีที่ 7 ของวิกฤตแล้ว และเราสามารถระบุความจริงที่ว่า วิธีการทางการเงินที่ธนาคารกลางและรัฐบาลของหลายประเทศที่ใช้สูตรดังกล่าว อย่างการควบคุมอัตราเงินเฟ้อตามเป้าก็ไม่ได้ช่วยในการเปลี่ยนแปลงสถานการณ์ได้ และในช่วงหลายปีที่ผ่านมา โลกรับภาระหนี้เพิ่มขึ้นมากมายในระบบเศรษฐกิจ ในองค์กรธนาคารธนาคารรัฐบาล ซึ่งน่าจะขัดแย้งกับแนวคิดของสำนักการเงินนิยม ซึ่งนอกจากไม่สามารถทำนายอะไรได้แล้ว ยังไม่สามารถเอาชนะวิกฤตได้ด้วย มีแต่เพิ่มหนี้สินและลดความสามารถในการซื้อ และนี้คือรูปแบบที่ไม่มีอนาคต ทำให้หลายประเทศต้องการออกจากรูปแบบดังกล่าว
เรื่อง : รศ.ดร.ชินสัคค สุวรรณอัจฉริย
